今天对话的主角是EBC金融集团（英国）现任CEO David Barrett。他曾在AIG、Nat West Bank、苏格兰皇家银行、CLSA、ABN AMRO和野村证券等国际金融集团工作超过35年。熟悉各类金融产品，擅长金融服务业务战略咨询、金融产品架构等。曾任AIG金融产品执行董事，负责与国际一线银行、大型对冲基金、家族企业合作办公室等。
在《对话EBC Finance UK CEO：脱欧背景下英国监管的未来》中，David Barrett对FCA监管动态的解读引起了业界的广泛关注。EBC代理David Barrett也注意到很多亚洲客户更关心FCA的监管问题，针对提出的疑虑给出了自己的答案。
亚洲客户能否开设受英国FCA监管的账户如果FCA持牌公司破产，EBC IB投资者能否获得英国投资者保护计划的赔偿
David Barrett：FCA许可的公司可以为亚洲客户开立账户。如果客户来自非受限并且没有违反任何当地法律，客户通常可以通过审核成功开户。但需要注意的是，公司需要了解客户为什么要在英国开展业务：如果一家英国公司只在某个地区（如）开展业务，FCA会对公司为什么要获得英国监管提出质疑而不是地方法规。
FCA金融服务补偿计划(FSCS)是一项为持牌公司的客户提供终极保护的基金。EBC手续费该基金用于帮助合格投资者，如果投资者因公司经营而遭受损失。EBC金每个符合条件的客户的比较高支付额为85,000英镑。
FCA监管公司的零售资金单独存放于第方银行，EBC白银公司还必须执行“CASS7客户资金管理”下的一系列严格要求。这个和负余额保护系统给散户投资者很大的保护，但是如果客户在这个基础上因为公司原因还是亏钱，那么FSCS就起作用了。专业客户和符合条件的交易对手不符合此计划的条件，他们的情况有所不同，详见以下问题。
客户想要开立受FCA监管的账户需要满足什么条件FCA持牌公司可以为这些客户提供多少杠杆
David Barrett：FCA对持牌公司制定了相当严格的规定。EBC MT5首先，英国EBC需要通过开户申请表了解开户人的基本情况，以便对客户进行分类，采取相应的保障措施。客户分为零售客户和专业客户（或合格客户）。每一类客户都有相应的要求，受到不同程度的保护。分类决定了公司如何对待客户，因此让客户知道他们是什么类型的客户很重要。值得一提的是，客户可以根据自己对不同产品的理解和体验，拥有不同的账户类型。类型，如果公司批准他们可以申请更改帐户类型。
·对于零售客户：EBC外汇公司将要求包括但不限于姓、国籍、出生日期、地址证明和联系方式等信息，以完成账户审核。此外，为了更好地评估客户的经济状况，将对客户的就业状况进行调查，并要求提供相关证明。客户还将被要求提供地址证明，如护照/驾照、水电单/信用卡账单、纳税证明等。为了更好地为客户评估账户类型，他们还会询问一系列有关相关产品投资体验的问题，而这些问题的答案是评估的关键。公司将根据现行制度下受FCA监管的CFD或CFD相关产品的杠杆情况，为??客户提供2倍至30倍的杠杆和50%的强制平仓线。公司还必须确保客户不会损失所有投资资金。
·专业投资客户有两种类型：固有专业客户或选择性专业客户。EBC监管公司对他们的保护将减少，监管将更加灵活，例如更高的杠杆率。开户程序与零售开户程序相同，但固有的专业投资客户是在金融市场上经营的授权和受监管体，需要满足以下点之二：
公司总资产达到20,000,000欧元；
净营业额达到40,000,000欧元；
自有资金达到200万欧元。
以上是在知识、经验、专业和风险承受能力EBC点差等方面符合公司要求的单独投资者申请的主要方式。不符合上述条件的客户可列为精选专业投资者。选择性投资者须满足以下条件：
在相关市场进行过较大金额的交易，且比较近4个季度的平均交易频率达到每季度10次；
金融产品组合（包括现金存款和金融产品）的规模超过500,000欧元；
在需要交易或相关服务知识的金融行业的专业职位上工作或已经工作至少一年。
这些客户可以享受比散户更高的杠杆，比如100倍或200倍，一些公司可以对某些产品提供更高的杠杆。
合格交易对手包括资本市场参与者（如投资公司和银行——主要市场参与者和投资者）以比较佳价格执行相关业务原则、订单执行和某些商业义务不适用于此类客户。
FCA监管机构是否允许持牌机构提供赠金
David Barrett：2022年7月，FCA确认了对散户投资者的CFD或CFD类产品的长时间杠杆限制，同时要求所有公司“停止任何诱导客户交易的行为，论是与金钱相关的手段还是金钱有与手段关。”
但需要注意的是，这种情况并不适用于专业投资者。许多交易者可以为一些交易量大的客户提供佣金奖励。
亚洲客户能否申请成为FCA监管下的介绍交易商你有什么要求吗
Dvid Barrett：在过去的几年里，代理规则变得越来越复杂。FCA并没有禁止代理，而是在MIFID11的规则下增加了一些监管限制。贸易商比较大的困难是过去的代理关系能否继续下去，尤其是给代理多少佣金的问题。规则肯定允许代理人提供服务，但公司必须披露给代理人多少佣金或佣金是如何确定的。并且公司的一切行为都必须遵守MIFID颁布的规则。
本公司不得直接或间接接受/给予任何一方的利益，除非满足以下条件：付款是为了改善服务而不影响客户利益至上的原则，且付款至少部分服务于客户客户或研究的需要。
大多数公司在谈论代理时都强调首点。他们奖励代理商，因为代理商可以为客户提供更好的服务：
代理商是否为客户提供了更好的服务，从而使佣金公平合理
代理是不是也收钱给client，所以不是简单的referral
经纪商向客户提供的服务会不会受到经纪公司的偏袒
代理关系总是有利于公司而不是客户
显然，上述行为将由公司进行判断，由公司对代办服务进行规范，但比较终目的是满足客户的需求。
投资者可以检查他们的账户是否在英国受到监管吗如何查询
David Barrett：当然，投资者可以找到相关信息，这对投资者来说也很重要。当您在一家受FCA监管的公司完成开户流程后，您将收到一封评级信、业务条款和平台登录信息。您可以在FCA(https://register.fca.org.uk/)网站上查看向您发送电子邮件的公司是否受FCA监管：输入公司称以了解该公司被授权经营的业务类型、高层管理人员是什么级别，如何联系公司等等。只有在这个链接中可以找到的公司才是受监管的公司！！！需要注意的是，一家公司可以在一个集团下拥有多家子公司，每家公司可能称相同，但注册地或监管地不同。只有在FCA注册的才受FCA监管。
FCA如何看待加密货币未来是否会有这方面的监管行动
David Barrett：对于散户投资者，FCA比较初的举措是禁止比较容易获得（也比较容易出售）的差价合约产品。他们之所以采取行动，是因为FCA认为数字产品作为CFD的标的资产会损害散户投资者的利益。缺乏可信的估值、市场滥用、金融犯罪和极端的市场价格波动都是“如果散户投资者投资突然和未知的损失”的原因。对于散户投资者，我们看不到短期内有任何变化的可能性，而FCA是比较保护散户投资者的。但FCA应该从投资规模较大的机构客户入手，让散户接触在此类产品之前正在建立更多的监管框架。
我们认为，针对机构投资者的相关监管规定会陆续出台，但由于与其他主要司法系统的协调配合，整个过程会比较缓慢。那些关注价格走势并认为市场潜力限的大银行和贸易公司将成为监管的主要推动力。在监管完善之前，这些交易者没有办法采取任何策略，因此他们会向监管机构施加压力，推动监管推出。
但由于行业内持续存在的不利因素，如洗钱、数字货币非法集资等自律缺失问题，也给了全球监管机构放慢进程的理由。 |
